Москва тридцатых годов встречает известного драматурга суровыми испытаниями — его обвиняют в антисоветских настроениях, снимают с репертуара спектакль по его пьесе и исключают из союза литераторов. В это тяжёлое время он знакомится с прекрасной Маргаритой, несчастной в своём браке, и между ними вспыхивает страсть. Вдохновлённый новой музой и собственными переживаниями, драматург начинает работу над романом, где героями становятся знакомые ему люди.
Однако в ткань повествования неожиданно вплетается таинственный и могущественный Воланд, чей образ списан с загадочного иностранца. Появление этого персонажа не только меняет сюжет книги, но и начинает странным образом влиять на реальную жизнь автора, стирая границы между вымыслом и действительностью.